Autor: Štěpán Štarha
Zdroj: TA3 Relácia: Ako spravovať rodinný majetok
Prečo dnes podnikatelia riešia escape plan? V čase, keď sa svet mení rýchlejšie než kedykoľvek predtým, hľadá čoraz viac podnikateľov spôsoby, ako ochrániť svoj majetok aj rodinu pred neistotou. Pandémia, vojna na Ukrajine či náhle politické zmeny v mnohých krajinách ukázali, že na krízové situácie je potrebné myslieť vopred a byť na ne pripravený.
Práve preto sa do popredia čoraz viac dostáva pojem escape plan. V relácii „Ako spravovať rodinný majetok“ na TA3 o aktuálnych trendoch hovorili moderátor Martin Pápai so Štěpánom Štarhom, associated partnerom ONE FAMILY OFFICE a partnerom HAVEL & PARTNERS.
„Z Česka a Slovenska ľudia za posledných sto rokov utekali preč približne štyrikrát. A nemôžeme vylúčiť, že sa to môže zopakovať. Naši klienti s nami preto riešia, ako byť geograficky rozkročení a nebyť viazaní len na jedno miesto. Aby v prípade potreby neodchádzali do neznáma a bez akéhokoľvek zázemia,“ vysvetľuje Štěpán Štarha v relácii „Ako ochrániť rodinný majetok“.
Escape plan je kombináciou viacerých služieb, ktoré do seba zapadajú. Základom je medzinárodne diverzifikovaná štruktúra na držbu majetku a podnikania. „Typicky ide o rodinný holding doplnený o zahraničný trust alebo zverenský fond. Túto štruktúru následne napĺňame konkrétnym obsahom. Pomáhame s otváraním bankových účtov v bezpečných jurisdikciách, ako je Švajčiarsko alebo dnes často napríklad Dubaj,“ vysvetľuje Štěpán Štarha.
Súčasťou escape planu je aj praktické zabezpečenie života v inej krajine. „Zároveň pomáhame zabezpečiť právo pobytu, občianstvo či nákup nehnuteľností. Obľúbené sú Portugalsko, Španielsko alebo Spojené arabské emiráty, u niektorých klientov aj Austrália či USA,“ dopĺňa Štěpán Štarha.
V ONE FAMILY OFFICE a HAVEL & PARTNERS sa systematicky zameriavame na prípravu escape planov. Vieme, na čo je potrebné pri ich nastavovaní myslieť a aké kroky podniknúť, aby bola vaša rodina lepšie pripravená na náhle a nepredvídateľné situácie.
Veľmi dôležitou súčasťou celého escape planningu je aj daňová stránka. Nemenej podstatná je strategická diverzifikácia investícií – ideálne globálne rozložené portfólio s dôrazom na výnos, bezpečnosť a dlhodobú udržateľnosť. V kombinácii s odbornou správou dokáže takýto prístup flexibilne reagovať na nepredvídané udalosti.
V ONE FAMILY OFFICE sa zameriavame na globálne diverzifikované portfóliá zahŕňajúce private equity, nehnuteľnosti a likvidné aktíva, ktoré zabezpečujú stabilné výnosy a umožňujú rýchlo reagovať, chrániť majetok a zachovať životný štandard aj v krízových situáciách.
Escape plan nie je o strachu. Je o možnosti reagovať rýchlo, premyslene a s pokojom v momente, keď sa okolnosti zmenia.
Autori: Martin Vlk, Michal Magic
Zdroj: YIMBA.SK
Slovenské mestá trpia mnohými problémami, v posledných rokoch patrí ale k najvypuklejším dostupnosť bývania. Nejde už len o bratislavskú tému, rovnako závažná je aj v prípade Košíc či Banskej Bystrice. Veľkú šancu na zmenu situácie môžu v tomto smere predstavovať staršie nevyužívané, resp. nevhodne využívané budovy. Aj to naznačil už tretí ročník konferencie Real Estate Vision & Trends.
Bratislava aktuálne zažíva vlnu prestavieb mnohých starších kancelárskych budov na rezidenčné. Za týmto trendom stojí kombinácia slabšieho dopytu po administratívnych priestoroch nižšej kategórie a vysokého záujmu o bývanie. V skutočnosti ale nejde o situáciu špecifickú pre slovenské hlavné mesto. Ide o širší celoeurópsky trend, ktorý zasiahol viaceré metropoly.
Aj to je jedným z kľúčových poučení z ďalšieho úspešného ročníka realitnej konferencie Real Estate Vision & Trends, ktorú organizujú spoločnosti Havel & Partners, CBRE Slovensko a AmCham Slovakia. Cieľom podujatia je identifikovať kľúčové pohyby, ktoré ovplyvňujú alebo budú ovplyvňovať realitný trh v krajine.
Minulé ročníky sa venovali problematike nájomného bývania a dosahu demografie na vývoj realitného trhu. Organizátori jednotlivé panely vyskladali tak, aby upozornili na riziká, ale aj príležitosti pre investorov – a zároveň na zlepšenie situácie, ktorá má vplyv na kvalitu života celej spoločnosti. Inak tomu nebolo ani tento rok, pričom sa okrem konverzií diskutovalo aj o stavebnom zákone, nových zdrojoch kapitálu a architektonickej politike Slovenska.
Opäť tak prebehla podnetná konferencia, ktorá poukázala na mimoriadne rozvojové príležitosti, meniace tvár Bratislavy i celej krajiny. Napokon, konverzia v zmysle zmeny pôvodnej funkcie tvorí ťažisko súčasného developmentu – bývalé priemyselné areály sa menia na nové polyfunkčné štvrte. Z určitého uhla pohľadu môžu byť brownfieldom aj staré, nevyužité budovy. Ich premena je najekologickejším spôsobom rozvoja mesta.
Úvod podujatia už tradične patril Gáborovi Borbélymu z CBRE, ktorý priblížil medzinárodný pohľad na problematiku konverzií. Ako vyplýva zo zistení analytikov, dynamika na kancelárskom trhu klesá v celom regióne strednej a východnej Európy. Pre Bratislavu, ktorá má pomerne vysokú hustotu kancelárskych priestorov spoločne s nadpriemernou neobsadenosťou, to vytvára výborné podmienky pre budúce transformácie obdobného typu budov.
Oproti mnohým európskym, ako aj stredoeurópskym metropolám má pritom veľkú výhodu v charaktere prostredia, čo je zároveň predpokladom pre investičnú atraktivitu. Podľa Borbélyho má príťažlivé, no pritom turizmom nepreťažené centrum a vhodnú rovnováhu medzi historickou architektúrou a novými bizniscentrami. Horšie sú na tom z pohľadu konverzií Varšava či Praha. V prvom prípade je ľahšie budovu zbúrať a nahradiť novostavbou, v druhom je problémom nízka dostupnosť a zdĺhavý povoľovací proces.
Inšpirácie vidí v Amsterdame či vo Viedni. Holandská metropola trpí veľkým objemom nevyužitých kancelárií, preto podporuje konverzie, a to aj efektívnou legislatívou. Vo Viedni, kde pribúdajú hotely namiesto administratívnych budov (vrátane ich prestavieb), vidí potenciál v nadstavbách a plnom využití potenciálu objektov, čo sa týka aj strešnej krajiny. Viedeň sa snaží využívať strechy na vytváranie rôznych funkcií – od skybarov, cez strešné záhrady, wellness či posilňovne až po komunitné priestory. Výhľad pre Bratislavu tak nie je zlý, podmienky sa ale môžu ďalej zlepšovať, pokiaľ sa k tejto problematike pristúpi strategicky.
Dokázal to aj prvý panel, bližšie zameraný na konverzie budov vo vlastníctve verejnej správy. Moderátorom bol Tomáš Hegedüš z CBRE, ktorý potvrdil, že v starších budovách sa skrýva obrovský potenciál, využiteľný pre rozvoj bývania. „Slovensko čelí obrovskej bytovej kríze, máme najprehustenejšie domácnosti, deti odchádzajú od rodičov po tridsiatke z dôvodu nedostupnosti bývania. Na druhej strane, máme desaťtisíce nevyužívaných alebo zle využívaných budov,“ konštatuje.
Príčinu vidí v zlých zákonoch, normách či územných plánoch. Obrat v situácii by priniesol podľa neho samé výhody – či už v podobe rozvoja bývania, raste daňových príjmov alebo obnove budov vrátane pamiatok. „Absolútne nie je dôvod, aby sa to brzdilo. Treba uvoľniť možnosti, aby do týchto projektov tiekol kapitál,“ myslí si. Potenciál vidí v novej stavebnej legislatíve, silných bankách a profesionálne vedených samosprávach, ktoré podporujú transformáciu nedostatočne využívaných budov a areálov.
Do istej miery súhlasia aj panelisti. Lenka Antalová Plavuchová, viceprimátorka pre oblasť dostupného bývania a miestna poslankyňa v Rači dáva za príklad túto mestskú časť, ktorá využila nanovo zanedbanú školu a komplexne ju obnovila. Hlavné mesto sa usiluje o čosi podobné v prípade internátu v Záhorskej Bystrici, kde majú vzniknúť nájomné byty, prípadne technického areálu na Bazovej. Juraj Droba, predseda Bratislavského samosprávneho kraja, zas podotkol, že mestské byty sú potrebné, ak si chcú samosprávy udržať či prilákať zamestnancov.
Pohľad z Košíc priniesol Michal Hladký z CIKE (Creative Industries Košice), ktorý upozornil, že metropola východu má obrovský majetok a veľké množstvo nevyužívaných budov. Experti vyvinuli nástroj s využitím umelej inteligencie, ktorý pomôže určiť vhodný spôsob konverzie a pomôže zodpovedným osobám. Taktiež vznikne jednotka, ktorá dostane nástroje na podporu zmien.
Peter Šesták z Ministerstva vnútra SR pripustil, že MV SR (a štát ako taký) je veľký správca majetku s veľkým investičným dlhom, preto sa robí stratégia a pripravuje vznik centrálneho koordinačného útvaru, ktorý má vytvoriť pravidlá pre manažment nehnuteľností. Antalová Plavuchová zdôraznila, že práve spolupráca so štátom predstavuje veľký priestor pre zlepšenie situácie. Droba je presvedčený, že mnohé procesy nefungujú.
Ako uzavreli panelisti, zmeny sa pripravujú. Podpora z eurofondov má čoskoro smerovať aj do dostupného bývania. Košice majú v pláne vybudovať sedemtisíc bytov a považujú zlepšenie dostupnosti za kľúčovú prioritu. To je mimoriadne dôležité – ako totiž zhŕňa Michal Hladký, bez politickej podpory možno len sotva dosiahnuť pokrok.
Tomáš Hegedüš, CBRE Slovensko
Ďalší panel patril jednej z najvýraznejších legislatívnych zmien, ktorá v posledných rokoch ovplyvnila development aj stavebníctvo na Slovensku – prijatie nového zákona o výstavbe. Slovensko sa tak zbavilo predošlého, ktorého prapôvodná verzia vznikla ešte v roku 1976. O jeho dopadoch diskutovali Marcel Mertišek z Penta Real Estate, Júlia Steinerová zo Slovak Telekom, Roman Skorka z Úradu pre územné plánovanie a výstavbu SR a Martin Vlk z Havel & Partners.
Martin Vlk sa špecializuje na stavebnú legislatívu. Prínosy nového zákona, najmä v oblasti zrýchlenia výstavby, sú už podľa neho viditeľné. „Myslím si, že prvé benefity už vidíme. Pravidlá sú dané a zo zákona je dané aj zrýchlenie procesu,“ vysvetľuje.
„Za mňa sú to tri hlavné oblasti, ktoré vedú k zrýchleniu procesu: zlúčenie územného a stavebného konania, pevne nastavené lehoty na udelenie záväzných stanovísk zo strany orgánov (ako aj fikcie súhlasu, ak by neboli činné), a existencia portálu výstavby a s tým spojená digitalizácia. Porovnávam to pritom aj s Českom,“ popisuje kľúčové výhody.
Každá zmena legislatívy je spojená s obavami, či sa s ňou rýchlo a efektívne naučia pracovať aj úradníci, ktorí majú v praxi posudzovať projekty a vydávať rozhodnutia. Vlk však upozorňuje, že nábeh na zložitejšie projekty je vcelku pozvoľný – mnohé ešte idú podľa staršieho zákona. To vytvára priestor na prípravu úradníkov. Ako dodáva, za nutnú považuje aj určitú centralizáciu štátnej stavebnej správy, teda návrat kompetencií stavebných úradov na štát.
O postupnom zvykaní si na nové pomery, v tomto prípade v súvislosti s digitalizáciou, hovorí aj Júlia Steinerová, ktorá reprezentovala správcov sieťových odvetví. Priznáva však, že už dnes vidí benefit v spojení územného a stavebného konania. Naopak, mierna komplikácia nastala v prípade ohlásenia drobnej stavby, keďže do tejto kategórie dnes patrí viac stavieb. Inak je ale toho názoru, že pokiaľ je stavebník dobre vyškolený, je možné dosiahnuť citeľné zrýchlenie.
Martin Vlk, HAVEL & PARTNERS
Pozitíva cíti za developerov aj M. Mertišek. Na neho nadviazal M. Vlk, keď pripomenul, že dobrou správou je aj obmedzenie možnosti špekulatívnych námietok voči projektom. Zúžil sa totiž okruh účastníkov konania, keď sa k nemu môžu vyjadrovať skutočne len dotknuté strany.
Roman Skorka vníma kladné reakcie veľmi pozitívne, zároveň ale upozornil, že už prebehla aj prvá novelizácia zákona. Nevidí to však ako problematické – ide podľa neho o dobrý príklad ochoty reagovať na aplikačnú prax. Taktiež súhlasí, že legislatíva môže naraziť na ľudský faktor – aj preto Úrad pre územné plánovanie a výstavbu SR organizuje pravidelné školenia a webináre. Skúsenosti sú podľa neho zatiaľ veľmi dobré.
M. Mertišek ďalej upozornil na potrebu efektívnej a intenzívnejšej komunikácie, kým J. Steinerová by rada videla špecializáciu stavebných úradov – napríklad na sieťové odvetvia. Na to zareagoval R. Skorka, ktorý pripúšťa, že existencia približne dvetisíc stavebných úradov nemusí byť efektívna, účinná ani hospodárna – a od toho sa odráža aj možnosť zaplatiť vysoko kvalifikovaných ľudí. Preto ostáva na debatu, ako tento systém prekopať. M. Vlk vyjadril názor, že mnoho ľuďom nebude vadiť, ak bude úrad umiestnený ďalej, ak sa povoľovanie vďaka tomu výrazne urýchli.
Rečníci sa ďalej zhodli na obrovskom význame efektívnej stavebnej legislatívy pre ekonomiku. Preto je potrebné, aby umožňovala vysokú mieru flexibility – napríklad pri povoľovaní zmien stavby pred dokončením, ako upozornil M. Mertišek. J. Steinerová by chcela zefektívniť digitalizáciu a urýchliť rozvoj portálu výstavby, čo podporil aj M. Mertišek. R. Skorka potvrdil, že portál výstavby je len na začiatku vývoja a postupne sa bude skvalitňovať.
Tento panel teda priniesol mnohé optimistické pohľady na novú stavebnú legislatívu. Už dnes možno vidieť prvé zlepšenia v možnostiach zrýchlenia stavebných konaní, čo môže napomôcť aj konverziám či rozvoju dostupného bývania. Slovensko v určitých ohľadoch predbehlo aj susedné Česko. Oproti Poľsku či Maďarsku však zostáva aj naďalej pozadu.
Michal Magic, ONE FAMILY OFFICE
Konferencia priniesla aj panel o nových zdrojoch financovania, využiteľných aj v realitnom biznise. V slovenskom prostredí je totiž novinkou koncept tzv. family offices – teda komplexná správa majetku bohatých rodín, ktorá zabezpečuje ochranu aj rozvoj rodinného bohatstva a plánuje aj obchodné aktivity. Veľký význam majú vo Veľkej Británii či v Taliansku, na Slovensko prenikajú len postupne.
Potvrdzuje to aj Michal Magic, senior wealth advisor z One Family Office. „Ide o tradíciu. Na Slovensku je nerozvinutá, lebo tu doteraz nebola prítomná,“ naznačuje. „Treba zároveň pripomenúť, že napríklad v prípade Spojeného kráľovstva sú výrazne skoncentrované v Londýne a zamerané na špecifické nehnuteľnosti.“ Napriek tomu sa postupne objavujú aj tu, hoci ide zatiaľ o marginálnu časť získavania kapitálu.
Magic však upozorňuje, že existujú mnohé výhody oproti tradičným zdrojom financovania. „Pri akvizíciách alebo joint venture projektoch vieme poskytnúť financovanie v časoch a formách, ktoré banky či fondy nevedia. Využívame flexibilitu a rýchlosť vyhodnocovania,“ konštatuje.
Na produkty, ktoré bežné banky v takej miere neponúkajú, sa sústredí aj J&T Banka. „Sme dlhodobo poskytovateľom kapitálu v širokom spektre – či už seniorného úveru, juniorného úveru alebo mezanínového úveru, rovnako ako sme najväčším aranžérom dlhopisov na českom a slovenskom trhu,“ popisuje Jan Kotek, člen predstavenstva J&T Banky a šéf divízie úverových obchodov. „Emisie týchto dlhopisov slúžia aj na financovanie developerských projektov.“ V ponuke sú aj fondy kvalifikovaných investorov.
Jan Kotek, JTRE
Diskusia sa zameriavala práve na to, ako možno využiť aj takéto zdroje na podporu projektov vrátane konverzií. Určitú možnosť predstavujú aj granty od Európskej investičnej banky, ako upozornila ďalšia z rečníčok, Zuzana Kaparová, vedúca skupiny Európskej investičnej banky na Slovensku. Tieto zdroje možno využiť aj pri privátnych projektoch, pokiaľ sú v súlade s európskymi prioritami – teda napríklad pri rozvoji dostupného bývania, obnove pamiatok či realizácii sociálnej infraštruktúry.
Investori tak majú k dispozícii široké portfólio možností, kde získať zdroje. J. Kotek upozorňuje, že československé banky sú v súčasnosti ochotné financovať projekty konverzií kancelárskych budov na rezidenčné, príp. hotelové funkcie (čo platí najmä pre Prahu). Aj M. Magic potvrdzuje, že v praxi sa kombinuje bankové financovanie s inými formami financovania, príp. zdrojmi z realitných fondov. Kapitál z family officov, kombinovaný so sieťou kontaktov a budovaním dlhodobého rozvoja partnerstiev, označuje za „smart money“. Úspešne to funguje aj v logistike.
Kaparová vidí pri rozvoji nájomného bývania perspektívu najmä v prenose skúseností zo zvyšku Európy na Slovensko, taktiež ale vidí perspektívu v dlhodobosti. Pripomína, že investori, ktorí chcú financovať komerčné nájomné bývanie, však zdroje z EIB nezískajú. Preto musia hľadať kombináciu zdrojov. Podľa Magica sa v konečnom dôsledku kombinácia bankového financovania a alternatívnych zdrojov stáva štandardom, kým Kotek dodáva, že závisí na schopnostiach, možnostiach či preferencii investora, keďže na každý prípad sa hodí niečo iné.
Ďalšie trendy pri financovaní realitných projektov budú pravdepodobne smerovať k posilňovaniu kombinovaného financovania, zvlášť na Slovensku, ktoré je dnes závislé na eurofondoch – tie však nebudú dostupné naveky, čo si myslí aj Z. Kaparová. Verejné financie dnes navyše nie sú dostatočné na rozvoj nájomného bývania. EIB však má fondy aj na študentské bývanie. Kotek zas hovorí že, pri rezidenčnom developmente nie je obava z nedostatku zdrojov, pokles záujmu vidno najmä pri špekulatívnom developmente logistických hál a komerčných nehnuteľností.
Záverom rečníci reagovali na divácku otázku, či problémom nízkej konkurencieschopnosti Európy nie je fakt, že na účtoch Európanov ležia veľké peniaze. Jan Kotek to nepovažuje za kľúčový problém, riešenie na odblokovanie financií však vidí najmä v investičných fondoch, ktoré by mohli tieto zdroje aktívnejšie zapojiť do ekonomiky, zvlášť do jej nosných pilierov. Michal Magic zas odporúča investovanie do mezanínových úverov, ktoré sú podľa neho zaujímavou alternatívou oproti ponuke investičných produktov bánk.
Richard Gál, Equilibrio SYNTRA
Celkové vyznenie konferencie bolo mierne optimistické. Developeri skutočne začínajú intenzívnejšie pracovať na konverziách, pričom na bratislavský trh už pribúdajú prvé stovky bytov v prestavaných kancelárskych budovách. Nápomocná má byť aj nová legislatíva, ktorá bude postupne nabiehať, prispôsobovať sa praxi a adresne reagovať na verejný záujem, ale aj potreby investorov.
Situáciu pozorne sleduje aj Americká obchodná komora, ktorá bola jedným z partnerov podujatia. „Americká obchodná komora na Slovensku od roku 2021 otvára tému rekodifikácie stavebného práva. Téma je stále aktuálna, čo dokazuje aj aktívne zapojenie členov komory do diskusií k novele stavebného zákona a k jej aplikačnej praxi, taktiež k digitalizácii procesov a k transpozícii smernice o energetickej hospodárnosti budov,“ hovorí Martina Slabejová, výkonná riaditeľka AmCham Slovakia. „Chceme byť aj naďalej partnerom do diskusie na tieto témy, a to spolu s našimi členmi.“
Stavebná legislatíva je pre komoru prioritná téma, pričom pracovnú skupinu vedie odborníčka na tému Tatiana Prokopová. Slabejová považuje prípravu novej legislatívy za vzorový príklad kooperácie viacerých strán vrátane privátneho a verejného sektora a oceňuje, že tento duch spolupráce sa preniesol aj do tohto volebného obdobia. Hlavným cieľom je zjednodušiť povoľovacie procesy, čo podľa nej víta celý biznisový sektor.
Slabejová taktiež zdieľa určitý optimizmus, hoci pripomína, že pol roka je ešte príliš krátko na to, aby sa dali vyhodnotiť dopady. „Veľmi by som si želala, aby bolo Slovensko investične atraktívnejšie a v AmCham sa snažíme, aby sme spolu s našími expertami v oblasti investící motivovali a vzdelávali tak podnikateľskú komunitu ako aj ich zamestnancov,” konštatuje. Poukazuje pritom na problémy na európskych aj globálnych trhoch, rovnako ako na konzervatívnejší prístup k investovaniu v Európe v porovnaní s USA.
Snaha o podporu rozvoja Slovenska však nebude jednoduchá, čo napokon ukazuje aj skúsenosť Richarda Gála, CEO spoločnosti EQUILIBRIO syntra. „V rámci EQUILIBRIO syntra máme divíziu veľkých nehnuteľností, čo sú developerské projekty vo vysokom štádiu povoľovania alebo pripravené na realizáciu, k čomu hľadáme investorov alebo developerov,“ popisuje.
Firma však pripravuje aj vlastný projekt. „Neďaleko fabriky VOLVO pri Košiciach, ale na maďarskej strane hranice, pripravujeme územie o veľkosti 9 ha na výstavbu 800 bytov, viac ako 30 rodinných domov, zdravotné stredisko a obchodné priestory,“ avizuje Richard Gál.
O výstavbe práve v Maďarsku rozhodla priaznivá DPH pre developerov (5%) pri dodávke stavby, 9% daň zo zisku a blízkosť železničnej trate. Daná situácia poukazuje na to, že cesta k lepšej dostupnosti a vyššej konkurencieschopnosti vedie cez lepšie podmienky pre podnikateľov. V Košiciach podľa Richarda Gála chýba 40-tisíc bytov, blízke Maďarsko ale ponúka v mnohých ohľadoch atraktívnejšie podmienky pre výstavbu. Ďalej dodáva, že cíti navyše aj ústretovosť miestnych úradov a vychvaľuje ich transparentnosť.
Slovensko tak čaká veľká úloha, ktorá nekončí prijatím nového stavebného zákona. „Ďalším krokom je informovať, zužovať kompetencie, keďže dvetisíc stavebných úradov v digitálnej dobe nedáva veľký zmysel, a hľadanie finančných zdrojov mixovaním rozličných zdrojov,“ naznačuje Slabejová. Poukazuje na deklarované množstvo nevyužitého majetku štátu, ktorý by mohol nájsť využitie po diskusii s privátnym sektorom.
Ako teda podujatie ukázalo, v mnohých ohľadoch nastali pokroky a viditeľné sú aj priaznivé trendy. Ďalšie otázky však zostávajú nevyriešené. Možno aj to bude jednou z tém ďalšej konferencie Real Estate Vision & Trends. Napokon, uplynulý ročník bol jednoznačne úspešný.
| O Real Estate Vision & Trends Tretí ročník jedinečnej konferencie, zameranej na trendy v oblasti nehnuteľností v Bratislave, sa konal 13. novembra 2025 od 14:00 v luxusných priestoroch Grand Hotela River Park v Bratislave a priniesol panelové diskusie s top odborníkmi, developermi, investormi a predstaviteľmi verejnej správy. Konferencia je určená zástupcom významných developerských a stavebno-investičných spoločností, zástupcom realitných fondov, majiteľom a investorom do nehnuteľností, predstaviteľom miest, obcí, krajov a verejnej správy, ako aj zástupcom bánk, právnických firiem a poradenských spoločností a ďalším odborníkom aktívne pôsobiacim na slovenskom aj medzinárodnom realitnom trhu; zároveň je zameraná na investorov, top manažérov, podnikateľov, rodinné firmy a iné subjekty v oblasti realitných investícií zo slovenského a českého trhu. Konferenciu organizovali HAVEL & PARTNERS, ONE FAMILY OFFICE, CBRE a AmCham Slovakia a už tradične sa stala najprestížnejším stretnutím lídrov realitného trhu na Slovensku. Tohtoročná konferencia sa konala pod záštitou Ministerstva dopravy Slovenskej republiky, Ministerstva vnútra Slovenskej republiky, Úradu pre územné plánovanie a výstavbu Slovenskej republiky, Bratislavského samosprávneho kraja a agentúry SARIO. Hlavnými partnermi podujatia boli ONE FAMILY OFFICE, J&T Banka, Penta Real Estate a Equilibrio Syntra. Konferenciu ďalej podporili partneri Slovenská sporiteľňa, CTP, Dynamik Holding, Besico a Vispring. Viac informácií o programe nájdete na www.revt.sk |
Zdroj: Trend
Autori: David Neveselý, Štěpán Štarha
Nadačné fondy umožňujú zakladateľom firiem jasné nastavenie podmienok, za akých bude rodina majetok čerpať. Udržať rodinný a firemný majetok pohromade je často ťažšie, než ho vybudovať. Tento problém sa týka najmä rodinných firiem. Život totiž prináša mnoho nečakaných situácií. Rozdrobenie majetku môže spôsobiť napríklad náhla smrť zakladateľa, ktorý si vo firme neošetril generačnú výmenu. Situáciu by navyše mohlo skomplikovať to, ak je rodina rozvetvená – zakladateľ mal viacero detí s rôznymi manželkami, pričom do hry vstupujú aj partneri týchto detí. Riziko, že nezodpovední potomkovia zničia rokmi budované hodnoty je v podobných prípadoch vysoko reálne. Vytvorením moderných štruktúr je možné zabezpečiť, aby majetok ostal v rodine, aby sa neštiepil a pretrvával pre ďalšie generácie, ktoré z neho môžu za vopred určených podmienok profitovať. O rôznych možnostiach ochrany majetku cez konkrétne štruktúry sa TREND rozprával s partnermi advokátskej kancelárie Havel & Partners a rodinnej kancelárie One Family Office Štěpánom Štarhom a Davidom Neveselým.
Štěpán Štarha: Najčastejšie ide o prípady, keď potomkovia nemajú záujem alebo schopnosti aktívne riadiť rodinnú firmu alebo spravovať majetok zakladateľa rodinného impéria. Veľmi často sa však stretávame aj s prípadmi, keď ešte deti nie sú plnoleté, ale zakladateľ firmy, často aj tridsiatnik, chce nastaviť pravidlá správy majetku, aby ho pre deti ochránil pre prípad, že by sa mu niečo stalo.
David Neveselý: V oboch prípadoch ide, našťastie, o situácie, keď zakladateľ rodinného biznisu ešte žije a má záujem vyriešiť si majetkové štruktúry počas života, aby v nich zohľadnil nielen svoje záujmy a potreby, ale aj záujmy a potreby ostatných členov rodiny, ako aj dlhodobú prosperitu. Na opačnom spektre následne stoja prípady, keď majiteľ náhle zomrie a rodina je nútená riešiť veci za chodu, čo býva komplikované a často nie príjemné, lebo sa na povrch dostanú mnohé rodinné spory.
Štěpán Štarha: Existuje viacero nástrojov, ktorými môžu firmy či rodiny svoj majetok ochrániť a zabezpečiť jeho odovzdanie ďalším generáciám. Tieto nástroje umožňujú majetok v prvom rade štruktúrovať a následne spravovať takým spôsobom, aby sa nedrobil, zostal pohromade, bol spravovaný podľa jasných pravidiel, navyše plnil pre rodinu aj stabilizačnú funkciu a slúžil jej aj naďalej. Takýmito nástrojmi môže byť holding, nadačný fond alebo zverenecký fond či zahraničný trust. Trust je typickým produktom anglosaského
práva a zverenecký fond je jeho obdoba v podmienkach českého práva. Sú si teda podobné, ale každý právny poriadok si tieto štruktúry upravuje odlišne.
Štěpán Štarha: V prvom rade je potrebné sa zamyslieť nad tým, na aký účel má majetok slúžiť, aký typ podpory má beneficientom priniesť a, samozrejme, aj to, kto budú títo beneficienti. Či to majú byť len deti a neskôr ich deti alebo aj širšia rodina či iné osoby. Sú ľudia, ktorí potrebujú ochrániť podiel vo firme pred partnermi svojich detí a ich rodinami. Ďalší zase chcú nastaviť majetok tak, aby z neho mohli neplnoleté deti do určitého veku v nejakej forme ťažiť. Následne stanovujú podmienky, kedy a ako ho budú môcť spravovať ako celok.
David Neveselý: Zaujímavým a rozhodne nie marginálnym príkladom, ktorý si vyžaduje iné nastavenie, je situácia, keď sa podnikateľ rozhodne odovzdať vedenie firmy profesionálnemu manažmentu, pričom chce mať istotu, že bude z výnosov rodinnej firmy žiť do konca života nielen on, ale aj ďalšie generácie. V takýchto prípadoch idú ruka v ruke so štruktúrovaním majetku aj fiduciárne služby, teda podpora zo strany profesionálov pri správe rodinného majetku alebo dokonca jeho komplexná správa.
David Neveselý:Všetko závisí od zadania klienta, pre ktorého vie v prípade nutnosti zabezpečiť komplexné fiduciárne služby. Tie umožňujú zveriť majetok či jeho vybranú časť do správy profesionálneho tímu tak, aby mal človek s jeho správou minimum starostí a mohol sa venovať pre neho podstatnejším veciam. Zahŕňajú vyhľadanie a preverenie profesionálnych správcov a manažérov, nastavenie kontrolných mechanizmov, vybudovanie reportingových systémov a zabezpečenie pravidelnej komunikácie s rodinou. Okrem nich to môžu byť aj podporné služby ako daňové, finančné, právne či investičné poradenstvo.
Štěpán Štarha: Rozsah fiduciárnych služieb ide navyše nad rámec spomínaných profesií. Zahŕňa nielen nadačné a zverenecké fondy či zahraničné trusty, ale aj globálnu mobilitu rodiny a majetku, investičné stratégie s medzinárodným dosahom, prevod rodinných podnikov na nástupcov, zdravotnícky servis a bezpečnosť rodiny, vzdelávanie a rozvoj novej generácie, ako aj koncepciu rodinnej filantropie.
Pri rozhovoroch s klientmi o globálnej mobilite a diverzifikácii majetku mimo Európy sa napríklad aj Dubaj čoraz častejšie ukazuje ako jedna z kľúčových destinácií – a rozhodne nejde len o investície do nehnuteľností. V období neistoty majetní jednotlivci vyhľadávajú stabilné a bezpečné jurisdikcie, ktoré chránia ich osobný aj finančný kapitál pred ekonomickými výkyvmi, politickou nestabilitou a nadmerným daňovým zaťažením.
| Ženy vo vedení firiem V riadení firiem dominujú ešte stále muži. Platí to aj v prípade rodinných firiem. Situácia sa môže v najbližších rokoch mierne upraviť, a to z toho dôvodu, že mnohí zakladatelia sú už v dôchodkovom veku a ich firmy prechádzajú procesom generačnej výmeny. Samozrejme za predpokladu, že by došlo k štandardnému odovzdaniu majetku formou dedičstva do rúk nástupníkov. V súčasnosti podľa štúdie NextŽeny advokátskej kancelárie Havel & Partners vlastnia ženy v rodinných firmách na Slovensku zhruba desať percent ich majetku, zvyšných deväťdesiat percent držia v rukách muži. V Európe vlastnia ženy v rodinných firmách niečo vyše štvrtiny ich majetku. Platí, že väčšina z nich sa stala vlastníčkami práve na základe dedenia. Pokiaľ ide o nové európske podniky, ženy zakladajú len tretinu z nich. |
Štěpán Štarha: Je to tak. Nadačné a zverenecké fondy si dnes slovenskí klienti vytvárajú najčastejšie podľa českého práva. Odhliadnuc od toho, že na Slovensku tieto nástroje chýbajú, však ponúka Česko aj čosi navyše – má totiž modernejšie a flexibilnejšie právo obchodných spoločností. A jednotlivé jeho nástroje možno kombinovať. Pre väčšinu podnikateľov dnes dáva najväčší praktický zmysel založiť si nadačný fond. Jeho výhodou je jeho výrazná flexibilita. Klienti si popri nadačných fondoch vytvárajú aj holdingové štruktúry, aby sa vyhli štiepeniu majetku pri generačnej výmene a zároveň diverzifikovali politicko-ekonomické riziká. V neposlednom rade umožňujú české riešenia slovenským firmám lepšie sa pripraviť na expanziu biznisu na Západ.
David Neveselý: Privátna holdingová štruktúra prináša nielen jednoduchosť riadenia firmy, ale aj daňovú efektivitu. V praxi to funguje tak, že na čele štruktúry je nadačný fond, pod ktorý je včlenený holding, teda holdingová eseročka alebo akciovka. Tá zase vlastní podiely vo firmách, ktoré spadajú do portfólia podnikateľa, ale aj nehnuteľnosti či iný majetok. Do holdingovej spoločnosti môžu daňovo efektívne plynúť zisky z týchto výrobných či iných firiem. Holding ich môže do nich redistribuovať, napríklad v prípade, ak chce niektorá z nich urobiť väčšiu investíciu. Zisky v holdingu však môžu slúžiť aj rodine, pričom z dôvodu, že holding spadá pod nadačný fond, sa ich výplata riadi vopred stanovenými pravidlami. Napríklad môže ísť o klauzulu, že výnosy budú čerpané len na vzdelanie detí alebo že do určitého veku nemajú na majetok priamy nárok. Takýmto spôsobom holding a nadačný fond zabránia situácii, aby sa rodina „pobila“ o spomínané firmy, ktoré jej generujú príjem, a znefunkčnila ich. Tieto štruktúry sa nastavujú tak, aby výnosy z investícií či podnikania nad rámec osobnej spotreby boli v týchto štruktúrach efektívne distribuované a ďalej investované.
Štěpán Štarha: Hlavný rozdiel spočíva v tom, že nadačný fond má právnu subjektivitu, zverenecký fond je bez právnej subjektivity. Absencia právnej subjektivity komplikuje jeho zahraničné aktivity, preto slovenským klientom odporúčame skôr nadačný fond. Zverenecký fond je v zásade len nejaký zhluk majetku, ktorý sa rovnako ako nadačný fond riadi vopred stanovenými pravidlami. Kým zverenecký fond pochádza z anglosaského práva, ten nadačný z kontinentálného. Oba však slúžia na to, ak chce niekto dlhodobo, stabilne a bez väčších zmien pravidiel spravovať najmä lokálny majetok.
David Neveselý: Zahraničný trust sa uplatňuje vtedy, keď spravujete majetok naprieč krajinami, alebo máte aktíva v zahraničných štruktúrach. Trusty sú bežné v anglosaských krajinách, kde majú jasné pravidlá, stabilný právny rámec, niekedy daňové zvýhodnenie, ale najmä dlhú tradíciu. Pre česko-slovenských podnikateľov však trust nie je prvou voľbou. Je drahší, zložitejší a často jeho plné využitie predstavuje pomerne náročné daňové štruktúrovanie. Lepšiu ochranu môže priniesť česká nadačná štruktúra s vhodne nastavenou držbou majetku v zahraničí. Lokálna štruktúra sa ľahšie ovláda – nielen z jazykového hľadiska. Je geograficky blízka a riadi sa známym právnym poriadkom. Z hľadiska riadenia geografických rizík však umožňuje, aby majetok či bankové účty boli umiestnené v zahraničí, podľa želaní a preferencií klienta.
David Neveselý: Mnohé z nich áno. A hoci túto činnosť nemusia mať pomenovanú ako filantropiu, často je súčasťou ich firemnej kultúry či hodnôt. Veľa firiem podporuje charitatívne aktivity v regióne, kde pôsobia, v ktorom dávajú ľuďom prácu. Najčastejšie prispievajú na aktivity a pomoc pre deti či seniorov. Silné sú aj v oblasti zdravotníctva či sociálnych služieb. Samostatnou témou je rozvoj regiónu. Rodinné firmy často alokujú na dlhodobé projekty fixnú ročnú sumu. Ak sa im v danom roku darí viac, ‚prebytok‘ môžu vložiť jednorazovo do ad hoc aktivít. Niekedy dávajú na filantropiu desať až pätnásť percent čistého ročného zisku. Zväčša ide o nižšie desaťtisíce eur, ale v prípade ultrabohatých rodín to môžu byť aj šesťciferné sumy ročne. Vyhľadávanie vhodných projektov pre firmy, ako aj riadenie filantropických aktivít cez nadácie zvykne tiež spadať pod fiduciárne služby poskytované profesionálnymi firmami.
| Štěpán Štarha Je partnerom a spoločníkom advokátskej kancelárie Havel & Partners, v ktorej pracuje od roku 2009, a associate partnerom rodinnej kancelárie One Family Office. Aktívny je na Slovensku aj v Česku. Okrem Právnickej fakulty Masarykovej univerzity v Brne vyštudoval aj jej ekonomicko-právnu fakultu. Zahraničné know-how získal na John Marshall Law School v USA. |
| David Neveselý Je partnerom a spoločníkom Havel & Partners a partnerom One Family Officeu. Vyštudoval Právnickú fakultu Karlovej univerzity v Prahe. Je expert na oblasť medzigeneračného transferu kapitálu, nastavuje daňovo efektívne pravidlá v koncernoch aj rodinných holdingoch. |
Autori: David Neveselý, Štěpán Štarha
Zdroj: TA3 Relácia: Ako spravovať rodinný majetok
Ochrana rodinného majetku je dnes jednou z najdôležitejších tém pre bonitné rodiny po celom svete. Kým kedysi sa mnohí spoliehali najmä na závet, dnes čoraz viac rodín uprednostňuje zriadenie privátnych štruktúr, akými sú trusty či nadácie. Tie umožňujú nielen ochranu majetku počas života, ale aj jeho dlhodobú správu podľa jasne stanovených pravidiel. A záujem o tieto riešenia výrazne rastie aj v Česku a na Slovensku.
V relácii „Ako spravovať rodinný majetok“ na TA3 o aktuálnych trendoch hovorili partneri ONE FAMILY OFFICE a HAVEL & PARTNERS – David Neveselý a Štěpán Štarha.
Podľa Štěpána Štarhu je pri plánovaní ochrany majetku zásadné najprv si ujasniť účel:
„Začal by som odporúčaním nevyberať si medzi riešeniami, ale hľadať účel. Na začiatku si s klientom vyjasňujeme, aký je jeho cieľ – či chce ochrániť majetok pred partnermi svojich detí, pred útokmi zvonka, alebo nastaviť pravidlá, podľa ktorých sa deti budú o majetok starať. Právo je len obal. Hlavné je to, čo klient chce.“
Práve flexibilita privátnych štruktúr umožňuje naplniť tieto ciele efektívnejšie než tradičný závet.
Závet nadobúda účinnosť až po smrti poručiteľa a dedičské konanie môže trvať jeden až tri roky – najmä ak zahŕňa zahraničný majetok.
Nadačné či zverenecké fondy však prinášajú okamžitú funkčnosť:
Nadačné fondy si dnes zriaďujú klienti už od majetku približne 1 milión EUR, pričom pri majetku nad 3 milióny EUR sa stávajú takmer nevyhnutnosťou. David Neveselý zdôrazňuje:
„Nie je nákladný ani na zriadenie, ani na bežnú správu. Ale tej muziky tento nástroj prináša naozaj veľa.“ ONE FAMILY OFFICE a HAVEL & PARTNERS patria medzi lídrov v tejto oblasti – založili už viac než 550 štruktúr, z toho približne 15 % v zahraničných jurisdikciách. Pod ich správou sa aktuálne nachádza majetok presahujúci 8 miliárd eur.
Okrem zakladania fondov poskytuje ONE FAMILY OFFICE a HAVEL & PARTNERS aj ich odbornú správu. Tá je čoraz žiadanejšia, keďže mnohí klienti postupne zisťujú, že správa majetku si vyžaduje čas, kompetencie aj dlhodobú disciplínu.
Ako hovorí David Neveselý: „Mnohí klienti si uvedomujú, že správe majetku nechcú venovať toľko času – alebo na to ani nemajú odbornosť. A zarobia viac peňazí tým, že sa budú venovať svojmu core businessu.“
Ochrana rodinného majetku dnes nie je iba o právnych dokumentoch, ale najmä o stratégii, hodnotách a dlhodobej vízii. Privátne štruktúry ako nadačné a zverenecké fondy ponúkajú moderné, okamžite funkčné a bezpečné riešenia, ktoré pomáhajú rodinám chrániť majetok aj vzťahy naprieč generáciami.
Autor: Jaroslav Havel, Peter Bálint
Zdroj: Trend.sk
Dubaj a Abú Zabí sa z „exotickej destinácie“ stali jednými z najrýchlejšie rastúcich globálnych finančných centier. A tiež poistkou pre majetné rodiny z Európy pre prípad nečakaných situácií.
Zakladateľ a investor rodinnej kancelárie ONE FAMILY OFFICE Jaroslav Havel vysvetľuje, prečo aj niektorí bonitní Slováci a Česi presúvajú časť majetku, firemných štruktúr aj života do Spojených arabských emirátov. A ako v praxi vyzerá dubajský „escape plán“ a akú úlohu v ňom zohrávajú rezidencie, bankové účty, trusty a nehnuteľnosti, dopĺňa partner ONE FAMILY OFFICE Peter Bálint, ktorý dlhodobo pôsobí priamo v Dubaji.
Jaroslav Havel: Keď sa rozprávame s našimi klientmi o globálnej mobilite a potrebe diverzifikácie majetku mimo Európy, Dubaj sa čoraz častejšie objavuje ako kľúčová voľba. A zďaleka nejde len o nehnuteľnosti. V neistých časoch hľadajú majetní ľudia pre seba a svoj kapitál bezpečné prístavy – jurisdikcie, kde sú ich hodnoty v bezpečí pred ekonomickými otrasmi, politickými zvratmi a vysokým zdanením. Spojené arabské emiráty sa pevne etablovali ako takýto strategický bezpečný prístav pre majetné rodiny. Pre slovenských alebo českých investorov a bonitné rodiny predstavuje Dubaj unikátnu kombináciu nízkych daní, právnej istoty a medzinárodnej prestíže.
Jaroslav Havel: V neistých časoch hľadajú majetní ľudia pre seba a svoj kapitál bezpečné prístavy – jurisdikcie, kde sú ich hodnoty v bezpečí pred ekonomickými otrasmi, politickými zvratmi a vysokým zdanením. Spojené arabské emiráty sa pevne etablovali ako takýto strategický bod. Kombinácia politickej stability, neutrálnej zahraničnej politiky a mimoriadne priaznivého daňového prostredia robí zo SAE ideálne miesto na ochranu majetku.
Peter Bálint: Odráža sa to v číslach – SAE majú už niekoľko rokov najvyšší čistý prírastok milionárov na svete, pretože majetní jednotlivci presúvajú svoje sídlo a aktíva práve sem. Pre majetné rodiny z Európy predstavuje Dubaj možnosť uchovať a rozmnožovať bohatstvo v prostredí „bez daní, bez strachu“, čo je v kontraste s trendmi v domovských krajinách.
Stabilita je kľúčovým dôvodom, prečo ľudia volia SAE za svoju ďalšiu rezidenciu. SAE ponúkajú mimoriadne stabilné prostredie – krajina je politicky pokojná, vláda funguje predvídateľne a prorastovo, nehrozí tu revolúcia ani znárodňovanie majetku. Je tu prakticky nulová pouličná kriminalita. Neutrálny politický profil SAE navyše zabezpečuje, že v prípade globálnych konfliktov či sankčných vĺn zostane Dubaj útočiskom otvoreným všetkým stranám.
Peter Bálint: Prostredníctvom dubajskej pobočky rodinnej kancelárie ONE FAMILY OFFICE poskytujeme už od roku 2019 českým a slovenským klientom komplexnú strategickú podporu. Základný kameň je zabezpečenie rezidenčného statusu v Dubaji pre klienta a rodinu – mať legálne právo pobývať v SAE. Súčasne riešime presun časti likvidného majetku do dubajských bánk či trustov, aby mal klient k dispozícii financie, aj keby sa jeho európske aktíva stali nedostupnými. Zriaďujeme záložné firemné štruktúry v Dubaji, napríklad holdingy alebo obchodné spoločnosti vo free zóne, ktoré môžu v prípade potreby prevziať obchodné aktivity. Často zriaďujeme aj trust alebo nadáciu vo vhodnej jurisdikcii. Súčasťou býva aj nehnuteľnosť na bývanie – byt v zabezpečenej komunite alebo vilu v rezidenčnej štvrti. Jednak to často zabezpečí vízum, jednak má klient pripravené okamžité bývanie.
Jaroslav Havel: Nadácie a trusty v tamojších jurisdikciách ponúkajú efektívne nástroje na ochranu rodinného majetku a medzigeneračné odovzdanie majetku. Benefitom môžu byť aj daňové podmienky – zisky pri splnení podmienok nemusia podliehať dani z príjmu a neexistuje daň z dividend či z kapitálových výnosov. Daňové režimy SAE sa aktuálne radia k najpriaznivejším na svete.
Zároveň rodinné nadácie a trusty založené v Dubaji či Abú Zabí fungujú podľa osvedčeného anglosaského práva – nadácie majú právnu subjektivitu a umožňujú oddeliť vlastníctvo majetku od fyzickej osoby, čím poskytujú špičkovú ochranu pred vynúteným rozdelením majetku. Právne prostredie SAE je stabilné a predvídateľné – obchodné spory je možné riešiť v anglickom jazyku v rámci finančných zón podľa princípov common law.
Peter Bálint: Náš tím v Dubaji zabezpečuje kompletný servis spojený so získaním pobytového víza pre klienta aj jeho rodinu. Najprv vyhodnotíme situáciu a ciele – či klient preferuje získať vízum investíciou do firmy, nehnuteľnosti alebo inou cestou.
Potom pripravíme plán, často formou založenia free zone spoločnosti, cez ktorú je možné víza získať už počas niekoľkých týždňov. Pomôžeme s vybavením „entry permit“, koordinujeme lekársku prehliadku a biometriu v SAE, zabezpečíme Emirates ID a celý administratívny proces tak, aby klient strávil minimum času behaním po úradoch. Bežne stačí jedna cesta do Dubaja na tri až päť dní.
Jaroslav Havel: Dubaj si vydobyl status svetového centra bankovníctva a obchodu vďaka kombinácii finančnej stability a moderných technológií. Ani jedna banka zo SAE nefiguruje na žiadnom medzinárodnom „čiernom zozname“, kapitálové toky nie sú obmedzované, platí voľný pohyb finančných prostriedkov bez devízových kontrol. Dirham je pevne naviazaný na americký dolár, inflácia je nízka a SAE majú rating AA-, čo dáva záruku, že vklady v bankách sú v bezpečí aj v čase globálnych otrasov. Otvorenie účtu v Dubaji je tak ideálnym krokom na diverzifikáciu finančného zázemia.
Peter Bálint: Dubaj ponúka realitným investorom unikátny mix benefitov, vďaka ktorým prekonáva mnohé tradičné trhy v Európe či Amerike. Kúpiť luxusný byt alebo vilu v Dubaji vyjde často lacnejšie ako v Londýne, New Yorku, Paríži alebo Prahe. Priemerný výnos z prenájmu dubajskej rezidenčnej nehnuteľnosti dosahuje 6–8 % ročne, čo je niekoľkonásobne viac ako vo väčšine európskych miest. V SAE neexistuje pravidelná daň z nehnuteľnosti ani daň z prenájmu platená prenajímateľom, štát si berie len jednorazový 4% poplatok pri kúpe a nie je zdanený kapitálový zisk pri predaji.
Okrem samotnej atraktivity trhu zohráva zásadnú rolu aj spôsob, akým sa investor na tento trh dostane. ONE FAMILY OFFICE je v Dubaji dlhodobo etablovaný hráč – máme holistický pohľad na trh postavený na dátach, kde detailne sledujeme vývoj ponuky, dopytu, pripravovaných projektov aj cyklických zmien v jednotlivých štvrtiach. Vďaka tomu vieme klientovi odporučiť nielen atraktívnu nehnuteľnosť, ale aj správne načasovanie vstupu.
Máme vybudované silné vzťahy s top-tier developermi, s ktorými vstupujeme aj ako equity partneri priamo do developmentu. To nám umožňuje otvoriť klientom prístup k prémiovým, bežne ťažšie dostupným jednotkám, a vďaka bulk nákupom (nákupy väčšieho množstva jednotiek v jednom projekte) vieme zabezpečiť aj nižšiu vstupnú cenu či výhodnejšie splátkové podmienky.
Keďže sme súčasťou skupiny veľkej medzinárodnej advokátskej kancelárie, do celého procesu prinášame aj silnú právnu expertízu. Klientov zastupujeme a chránime počas každej fázy – od due diligence pred kúpou, cez právne nastavenie zmlúv počas výstavby, až po dokončenie projektu a následný prenájom či predaj.
Jaroslav Havel: Previesť časť majetku čo najskôr do bezpečného prístavu v predstihu je krok, ktorý môže v budúcnosti zachrániť rodinný majetok pred nepredvídanými búrkami. Geopolitická neistota, rast daní, tlak na transparentnosť – to všetko sú trendy, ktoré nezmiznú.
Stále viac úspešných jednotlivcov a rodín diverzifikuje svoju rezidenciu a majú trvalé bydlisko aj v Dubaji, aby v prípade potreby mohli rýchlo presunúť svoj život do bezpečia. Náš tím v Dubaji pôsobí už šiesty rok a dokonale sa orientuje v lokálnom prostredí. Samozrejmosťou je právna precíznosť, diskrétnosť a individuálny prístup, ktorý náročná klientela očakáva.
Zdroj: E15
Rozhovor: Jaroslav Havel
„Pracujeme postupne na tom, aby sme dosiahli majetkovú diverzifikáciu nielen naprieč triedami aktív, ale aj ich držaním v rôznych menách a krajinách,“ hovorí v rozhovore Jaroslav Havel, investor, zakladateľ rodinnej kancelárie ONE FAMILY OFFICE a riadiaci partner HAVEL & PARTNERS.
Je to spolupráca niekoľkých bonitných rodín, ktoré sa rozhodli spravovať svoj majetok spoločne. ONE FAMILY OFFICE ale nie je len o správe imania – je to investorský a biznisový klub, kde zdieľame náklady na špičkový medzinárodný investičný a poradenský tím. Vďaka tomu si môžeme dovoliť úroveň služieb, na ktorú by samostatne dosiahli len rodiny s miliardovým kapitálom – ale v dolároch alebo eurách.
Našim cieľom je práve globálna diverzifikácia. ONE FAMILY OFFICE alokuje viac ako polovicu prostriedkov do zahraničia. Máme kancelárie vo Frankfurte a v Dubaji a zastúpenie v Miami, Londýne a Silicon Valley. Pripravujeme ho aj v Zürichu. Vďaka spolupráci so špičkovými zahraničnými – predovšetkým švajčiarskymi – bankami zaisťujeme vlastné potreby i potreby našich partnerov. Vyberáme z tých, ktoré sú v top 10, sú globálne, majú zastúpenie vo viac ako 15 krajinách a pokrývajú kľúčové jurisdikcie a finančné centrá. Mnoho členov nášho investičného tímu a najbližšieho okruhu poradcov v minulosti pracovalo v inštitúciách ako Goldman Sachs, J.P. Morgan, Credit Suisse či Erste a spolupracovala aj s dolárovými miliardármi. Otvárame cestu ku globálnym investíciám, ktoré nie sú investorom z Česka a zo Slovenska bežne dostupné.
Pre menších kvalifikovaných investorov, ktorí nie sú členmi ONE FAMILY OFFICE, máme OFO Globálne Private Equity Semi-likvidný otvorený podielový fond, registrovaný v Česku a notifikovaný na ponúkanie aj na Slovensku. Umožňuje investorom zapojiť sa do fondov najprestížnejších svetových private equity správcov, ako sú Bain Capital, Apollo, Blackstone, KKR, Thoma Bravo, Accel, Insight Partners alebo Vista. Fond cieli na veľmi nadštandardné výnosy pri mesačnom oceňovaní majetku a kvartálnej likvidite. Ponúka ho naša skupinová spoločnosť ONE FAMILY ADVISORS, ktorá je viazaným zástupcom Cyrrus, a.s.
Vnímame, že sa v Česku a na Slovensku začína prejavovať v západnom svete známy fenomén transferu majetku od budovateľov k správcom. Zatiaľ čo doteraz podnikatelia budovali veľmi úspešné firmy av súvislosti s ich rastom enormne navyšovali svoje bohatstvo, ich nasledovníci sa budú snažiť majetok udržať a ďalej ho úspešne spravovať. V mnohých prípadoch budú pritom nástupnicami ženy. To je ďalší súvisiaci fenomén.
Ženské bohatstvo neustále rastie, do roku 2030 by ženy mohli v EÚ ovládať takmer polovicu aktív. Tento trend vidíme aj v Česku a na Slovensku. Máme tu úspešné podnikateľky, ktoré čoraz častejšie samy budujú vlastný majetok. K nárastu ženského vlastníctva prispieva aj demografia. Ženy napríklad častejšie majetok dedia, pretože prežívajú svojich partnerov.
Ženy pritom všeobecne k ochrane a správe majetku pristupujú trochu inak ako muži. Menej riskujú a vsádzajú viac na istotu. Majú tiež menší sklon k tomu pri prvom výkyve trhu meniť stratégiu, radšej zostávajú disciplinované a držia sa svojich cieľov. Ženy častejšie preferujú investície, ktoré sú preverené a dlhodobé. To všetko mení aj poradenské služby a investičný svet. My sme sa týmto trendom začali v regióne strednej a východnej Európy zaoberať ako prví už pred vznikom ONE FAMILY OFFICE a sme naň pripravení.
Advokátska kancelária HAVEL & PARTNERS sa v rámci 18. ročníka súťaže Právnická firma roka šiestykrát po sebe stala najlepšou domácou kanceláriou v ČR a zároveň získala aj cenu za najlepšie klientske služby. HAVEL & PARTNERS získala aj osobitné ocenenie pre inovatívnu kanceláriu. Špecializované tímy si potom odniesli víťazstvo v odborných kategóriách Právo hospodárskej súťaže a Správa majetku. V ďalších odboroch sa kancelária zaradila medzi najviac odporúčané právnické firmy.
„Ide pre nás o historicky najlepší úspech v tejto súťaži. Darí sa nám byť opakovane najlepšou domácou i klientsky najobľúbenejšou kanceláriou. To potvrdzuje, že náš dlhodobý dôraz na kvalitu služieb, stabilitu a strategické biznisové poradenstvo s pridanou hodnotou je správny smer. Náš úspech stojí na silnom tíme a výnimočných vzťahoch s klientmi. Klienti nám dávajú ako poradcom priestor byť súčasťou ich biznisu a príbehu – a my sa im to snažíme vracať tým, že ich ambície a ciele riešime s pochopením súvislostí, s presnosťou aj rýchlosťou a zameraním na ich ďalší rozvoj,“ komentuje úspech riadiaci partner Jaroslav Havel.
Kancelária k hlavnej aj klientskej cene získala v tomto roku aj osobitné ocenenie Inovatívna firma roka. HAVEL & PARTNERS aktívne do právnej praxe zapája umelú inteligenciu, vyvíja vlastnú legaltech aplikáciu, využíva najmodernejšie systémy na riadenie spisov, komunikáciu a správu vzťahov s klientmi. Implementuje automatizačné nástroje na efektívnu prácu tímov. Výnimočné know-how so svojim tímom pre technologické právo prináša aj do spolupráce s klientmi a pomáha im zmysluplne využívať nové technológie v rámci ich biznisu.
„Dlhodobo patríme medzi lídrov v oblasti využívania technológií v práve a umelú inteligenciu už dnes aktívne zapájame do každodennej praxe. Chceme byť ale stále lepší – preto sme tento rok v spolupráci s poradenskou spoločnosťou MCTRITON spustili transformačný projekt TIGER, ktorý predstavuje najrozsiahlejšiu internú zmenu v histórii HAVEL & PARTNERS. Cieľom je ešte lepšie prispôsobiť štruktúru aj fungovanie kancelárie novej ére poradenstva, ktorú formujú rýchly technologický vývoj, umelá inteligencia a rastúce nároky na efektivitu a kvalitu služieb,“ dopĺňa Jaroslav Havel.
Opakované víťazstvo v odbornej kategórii Správa majetku potvrdzuje silnú pozíciu kancelárie v oblasti komplexného poradenstva pre privátnu klientelu. HAVEL & PARTNERS dlhodobo ponúka široké spektrum služieb od právneho a daňového plánovania cez nastavenie rodinných štruktúr až po medzigeneračný transfer majetku. Špecializované služby pre majetné rodiny a jednotlivcov ešte rozšírila spriaznená rodinná kancelária ONE FAMILY OFFICE, ktorá zaisťuje komplexný servis v oblastiach investícií a správy majetku, ochrany rodinného majetku vrátane fiduciárnych služieb, či zaistenia čo najkvalitnejšieho života rodín v oblastiach zdravia, bezpečnosti, vzdelávania budúcej generácie alebo filantropie.
Tím kancelárie s 50 právnikmi, daňovými aj účtovnými poradcami sa stará o tretinu najbohatších Čechov a Slovákov, popredných podnikateľov, investorov, športovcov i úspešné ženy v biznise. „Poradenstvo pre privátnych klientov si vyžaduje nielen špičkovú odbornosť, ale aj veľkú mieru dôvery a porozumenia osobným aj rodinným súvislostiam. Náš tím má v tejto oblasti viac ako osemnásť rokov skúseností. Máme špecializovaný tím pre túto oblasť už od roku 2007, za tú dobu sme pripravili cez 550 nadačných a zvereneckých fondov či trustov. Vďaka prepojeniu právneho, daňového a biznisového know-how vieme klientom ponúknuť riešenia, ktoré skutočne fungujú – bezpečne chránia ich majetok, uľahčujú jeho správu a umožňujú jeho rozvoj naprieč generáciami,“ hovorí partner David Neveselý.
Špecializovaný tím HAVEL & PARTNERS tiež už šiestykrát zvíťazil v odbornej kategórii Právo hospodárskej súťaže, a nadviazal tak na tohtoročný úspech v slovenskej súťaži Právnická firma roka, kde sa stal aj víťazom rovnakej kategórie.
Tím súťažných špecialistov HAVEL & PARTNERS je jedným z najskúsenejších a najväčších v Českej republike a na Slovensku. Súťažnému právu a ekonómii sa venuje v kancelárii viac ako 20 právnikov a ekonómov, ktorí klientom poskytujú celú paletu služieb v oblasti dohôd medzi podnikateľmi, dominantného postavenia či kontroly koncentrácií. Do ich portfólia patrí aj štátna pomoc, významná trhová sila a kontrola zahraničných investícií.
„Súťažné právo je odbor, ktorý sa neustále vyvíja. Menia sa pravidlá, rozhodovacia prax i priority súťažných úradov. Vznikajú nové trhy, konanie predtým tolerované je dnes problém. Naša práca spočíva v bezpečnom prevedení klientov touto džungľou, teda v prevencii a strategickom riadení rizík. Klientom pomáhame nastaviť obchodné modely tak, aby boli bezpečné, ale zároveň flexibilné a konkurencieschopné. Cenu v tejto kategórii vnímam ako potvrdenie toho, že dokážeme spojiť naše právne skúsenosti s detailným porozumením fungovania trhu a pretaviť ich do dlhodobého partnerstva s klientmi,“ hovorí Robert Neruda, partner kancelárie zodpovedný za oblasť hospodárskej súťaže.
V ďalších 18 odborných kategóriách bola HAVEL & PARTNERS v súťaži Právnická firma roka zaradená medzi veľmi odporúčané kancelárie (tzv. top tier). Na základe výsledkov tohto ročníka aj všetkých predošlých ročníkov súťaže tak zostáva podľa počtu všetkých nominácií a titulov najúspešnejšou a najkomplexnejšou advokátskou kanceláriou v Českej republike.
Oficiálne výsledky súťaže, ktorú každoročne organizuje spoločnosť EPRAVO.CZ pod záštitou Ministerstva spravodlivosti a Českej advokátskej komory, boli slávnostne vyhlásené v stredu 26. novembra v pražskom Obecnom dome.
Venture kapitálový tím advokátskej kancelárie HAVEL & PARTNERS poskytol komplexné právne poradenstvo (najmä v oblastiach transakčného práva, práva hospodárskej súťaže a technológií) maďarskému investičnému fondu PortfoLion Capital Partners ako lead investorovi do slovenskej spoločnosti GymBeam. Výška investície predstavovala 30 miliónov EUR (približne 725 miliónov Kč).
Ide o jednu z najväčších venture kapitálových investícií v dejinách Slovenska a zrejme vôbec najvyššiu tohtoročnú investíciu do startupu v česko-slovenskom priestore.
GymBeam patrí medzi popredné európske spoločnosti v oblasti fitness a športovej výživy a pôsobí na niekoľkých európskych trhoch.
PortfoLion Capital Partners je významný maďarský venture kapitálový fond a private equity investor, ktorý sa zameriava na financovanie rýchlo rastúcich technologických startupov a inovatívnych firiem v strednej a východnej Európe.
Právne poradenstvo viedol partner Jaroslav Baier za významnej podpory seniorného advokáta Petra Košeckého. Na transakcii ďalej pracovali vedúci advokát Dušan Valent (súťažnoprávne poradenstvo) a advokátky Petra Kováčechová a Martina Rievajová (technologické aspekty).
Transakcia bola s ohľadom na výšku investície a jej štruktúru rozsiahla a zapojení pri nej boli právni i finanční poradcovia z Česka, Slovenska i Veľkej Británie, často s globálnou pôsobnosťou.
Investičné kolo prebehlo za účasti Európskej banky pre obnovu a rozvoj (EBRD) ako co-investora. Kľúčovou osobou GymBeam zostáva aj po uzavretí investície jeho zakladateľ a CEO Dalibor Cicman.
GymBeam využije nový kapitál na ďalší rozvoj spoločnosti, najmä na akceleráciu rastu na trhoch západnej Európy.
Prajeme GymBeam veľa šťastia v ďalšom podnikateľskom rozvoji a investorom vysokú mieru návratnosti.
Advokátska kancelária HAVEL & PARTNERS opäť potvrdila svoju vedúcu pozíciu na slovenskom trhu. V rebríčku TOP 10 najväčších právnických kancelárií, ktorý každoročne zostavuje denník SME a The Slovak Spectator, sa umiestnila ako najväčšia česká kancelária, druhá najväčšia regionálna a celkovo tretia najväčšia advokátska kancelária pôsobiaca na Slovensku. Zároveň už piaty rok po sebe získala prvenstvo v oblasti hospodárskej súťaže. Okrem dominantného postavenia v oblasti hospodárskej súťaže sa kancelária zaradila aj medzi TOP 10 najväčších právnických kancelárií v oblastiach duševného vlastníctva, fúzií a akvizícií a sporovej agendy.
„Veľmi si vážime naše umiestnenie medzi najväčšími advokátskymi kanceláriami v rebríčku TOP 10. Skutočnosť, že vo všetkých hodnotených kategóriách dlhodobo rastieme, potvrdzuje stabilitu a silu našej pozície ako najväčšej česko-slovenskej právnickej kancelárie. Naši experti sa nešpecializujú len na jednotlivé právne oblasti, ale aj na špecifiká konkrétnych odvetví, čo nám umožňuje do hĺbky porozumieť potrebám a stratégiám klientov a zároveň včas identifikovať ich riziká. Našou ambíciou je byť dlhodobým partnerom, ktorý klientom pomáha rozvíjať podnikanie, budovať hodnotu a chrániť to, čo je pre nich kľúčové. Dnes sme všestrannou poradenskou skupinou s 350 právnikmi, daňovými a patentovými špecialistami a ďalšími expertmi, ktorí podporujú viac než štyri tisícky klientov,“ uviedol Jaroslav Havel, riadiaci partner HAVEL & PARTNERS. „Klienti nám dávajú priestor byť súčasťou ich biznisu aj príbehu – a my sa im to snažíme vracať poradenstvom, ktoré spája pochopenie súvislostí, presnosť, rýchlosť a jasný fokus na ich ďalší rozvoj,“ dodal.
Špecializovaný tím HAVEL & PARTNERS zvíťazil už po piaty raz v odbornej kategórii Právo hospodárskej súťaže a nadviazal tak na tohtoročný úspech v slovenskej súťaži Právnická firma roka, kde sa stal taktiež víťazom rovnakej kategórie. Tím súťažných špecialistov HAVEL & PARTNERS patrí k najskúsenejším, najväčším a najdynamickejšie rastúcim v Českej republike a na Slovensku. Súťažnému právu a ekonómii sa v kancelárii venuje viac ako 20 právnikov a ekonómov, ktorí klientom poskytujú kompletnú škálu služieb v oblasti dohôd medzi podnikateľmi, dominantného postavenia či kontroly koncentrácií. Do ich portfólia patrí aj štátna pomoc, významná trhová sila a kontrola zahraničných investícií.
„Zisk ocenenia v kategórii Hospodárska súťaž už piaty rok po sebe je pre nás potvrdením, že naša stratégia spájania špičkovej expertízy so schopnosťou rýchlo reagovať na meniace sa pravidlá a priority v oblasti hospodárskej súťaže funguje. Súťažné právo sa neustále vyvíja – vznikajú nové trhy, mení sa rozhodovacia prax a to, čo bolo kedysi akceptované, môže byť dnes problémom. Našou úlohou je nastaviť obchodné modely tak, aby boli bezpečné, no zároveň flexibilné a konkurencieschopné. V prípade problému sa usilujeme o minimalizáciu dopadov,“ hovorí Robert Neruda, partner kancelárie zodpovedný za oblasť hospodárskej súťaže.
„Ocenenie v tejto kategórii vnímame ako potvrdenie toho, že dokážeme spojiť naše právne skúsenosti s detailným porozumením fungovania trhu a pretaviť ich do dlhodobého partnerstva s klientmi. Zároveň sme hrdí na náš tím právnikov a ekonómov, ktorí patria medzi najskúsenejších a najrešpektovanejších odborníkov v regióne CEE. Každodenne dokazujú, že aj v prostredí dynamickej a zdravej konkurencie dokážeme nielen držať krok, ale aj určovať smer. Za našimi úspechmi stojí dôvera klientov, ktorým ďakujeme za to, že nám zverujú svoje najzložitejšie prípady,“ dopĺňa Lenka Štiková Gachová, partnerka HAVEL & PARTNERS.
Zdroj: FORBES
Autor: rozhovor Jaroslav Havel
Čoraz viac podnikateľov hľadá spôsoby, ako ochrániť svoj majetok aj rodinu pred neistotou. Jaroslav Havel z advokátskej kancelárie HAVEL & PARTNERS a rodinnej kancelárie ONE FAMILY OFFICE vysvetľuje, prečo je dnes takzvaný escape plan nevyhnutnosťou.
Escape plan je stratégia, ktorá umožňuje v prípade krízy rýchlo a efektívne reagovať. Rodine i firme pomáha prečkať náročné situácie bez chaosu a zbytočných strát. Potreba takéhoto plánu výrazne vzrástla v posledných rokoch. Pandémia, vojna na Ukrajine či náhle zásahy štátu ukázali, že podnikatelia môžu zo dňa na deň prísť o prístup k svojim účtom alebo čeliť nečakaným daňovým zmenám.
Hovoríme o praktických legálnych krokoch: mať účty v zahraničí, vlastniť nehnuteľnosť v bezpečnej krajine a časť investícií držať v likvidnej forme. Takýto únikový plán dáva rodine istotu, že aj pri najhoršom vývoji bude mať prístup k peniazom a bezpečnému zázemiu.
V HAVEL & PARTNERS v spolupráci s ONE FAMILY OFFICE sa dlhodobo zameriavame na tvorbu escape plánov. Súčasťou nášho prístupu je pripraviť pre klientov scenár, ako rýchlo a bezpečne reagovať pri nečakanej situácii. Môže ísť o fyzický presun, ale aj presun aktív či o zásadnú zmenu životných okolností. V posledných rokoch sme asistovali pri presune majetku v hodnote viac ako šesť miliárd eur.
Typickým príkladom je rodina s miliónovým majetkom, ktorá má všetky firmy a nehnuteľnosti sústredené doma bez zahraničného zázemia. V prípade zmrazenia účtov či daňových zmien pripravujeme pre klientov preventívne kroky – otvorenie účtov v zahraničí, presun likvidných aktív a koordináciu s právnikmi a bankármi. Tým zabezpečíme okamžitý prístup k financiám aj bezpečnému zázemiu.
V takejto situácii odporúčame zriadiť účty v overených zahraničných bankách, aby mali klienti okamžitý prístup k finančným prostriedkom. Rodina by mala mať uložené dostatočné prostriedky a byť v banke zavedeným klientom. Plán zahŕňa aj strategické nákupy zahraničných nehnuteľností a prípravu vhodnej infraštruktúry vrátane zahraničných právnych, daňových a účtovných poradcov.
Mali by mať pripravené kľúčové dokumenty – pasy, víza, povolenia na pobyt, rodné a sobášne listy, doklady o vzdelaní či výpisy z účtov. Overené a preložené do angličtiny by mali byť uložené aj v zahraničí, aby umožnili rýchly a legálny odchod z krajiny. Súčasťou escape plánu je aj investičný program na pobyt v zahraničí, napríklad „zlaté vízum“ či druhé občianstvo. Medzi obľúbené destinácie patria Portugalsko, Španielsko, Spojené arabské emiráty, Kanada, Austrália či karibské krajiny s priaznivými daňovými podmienkami a jednoduchou administratívou.
Kľúčom k ochrane rodinného majetku je jeho správna štruktúra, ktorá znižuje geopolitické a právne riziká a zabezpečuje kontinuitu medzi generáciami. Základ tvorí holdingová spoločnosť doplnená o nadáciu, zverenecký fond či zahraničný trust. Tieto nástroje umožňujú oddeliť majetok od jeho vlastníka, stanoviť jasné pravidlá dedenia a predísť zásahom nežiaducich osôb. HAVEL & PARTNERS a ONE FAMILY OFFICE už založili alebo spravujú vyše päťsto takýchto štruktúr, z toho viac než sto na Slovensku.
Spiace štruktúry sú pripravené zahraničné entity, ktoré v kríze môžu okamžite prevziať správu majetku. Využívajú sa najmä v krajinách so stabilným právnym a daňovým prostredím, ako sú Švajčiarsko, Lichtenštajnsko, Spojené arabské emiráty či Normanské ostrovy. Alternatívou môže byť aj česká nadácia – cenovo dostupná, flexibilná a vhodná aj na správu zahraničných aktív.
Presun majetku do zahraničia si vyžaduje komplexnú reštrukturalizáciu s ohľadom na daňové, právne aj praktické aspekty. Najmä pri nehnuteľnostiach, ktoré tvoria veľkú časť majetku slovenských podnikateľov, sa ako veľmi účinné riešenie osvedčili české nadačné fondy. Poskytujú vyššiu mieru ochrany aj pre majetok umiestnený na Slovensku.
Investície sú dôležitou súčasťou únikového plánu. Globálne diverzifikované portfólio pomáha udržať likviditu a hodnotu majetku počas krízy. Naopak, nediverzifikované investície môžu utrpieť výrazné straty. Klientom preto zostavujeme portfóliá z rôznych typov aktív po celom svete a spolupracujeme so špičkovými správcami s medzinárodnými skúsenosťami. Zameriavame sa napríklad na prvotriedne private equity fondy s vysokým zhodnotením a na iné príležitosti, ktoré v našom regióne bežne nie sú dostupné. Takto nastavené investície dopĺňajú ostatné prvky plánu a pomáhajú rodine udržať finančnú stabilitu aj v turbulentných časoch.
Zdroj: Specialistanainvestovanie.sk
Autor: Štěpán Štarha, Dušan Šulov
Nie je to len o peniazoch. Ochrana bohatstva zahŕňa komplexné právne, rodinné aj strategické rozhodnutia, ktoré môžu zásadne ovplyvniť budúcnosť rodinného či firemného majetku. V najnovšom podcaste HAVEL & PARTNERS sa o týchto otázkach rozprávajú Štěpán Štarha, partner HAVEL & PARTNERS a associated partner ONE FAMILY OFFICE, a Dušan Šulov, CEO Elite Wealth Management. Ich otvorený rozhovor prináša pohľad na to, ako majetok nielen efektívne spravovať, ale predovšetkým chrániť – počas života aj pre ďalšie generácie.
Mnohí podnikatelia si neuvedomujú, že najväčšie riziká pre ich majetok nemusia byť viditeľné na prvý pohľad. Často ide o právne medzery, nedostatočne nastavené vlastnícke vzťahy alebo chýbajúcu stratégiu nástupníctva. Slovenské právne prostredie pritom v mnohých ohľadoch neposkytuje dostatočné nástroje na komplexnú ochranu majetku, a práve preto čoraz viac úspešných podnikateľov hľadá riešenia v zahraničí – najmä v Českej republike.
Štěpán Štarha v podcaste vysvetľuje, čo znamená tzv. escape plán – teda vopred pripravený právny a strategický rámec, ktorý možno aktivovať v prípade krízy, sporu alebo nečakanej udalosti. Takýto plán umožňuje rýchlo a efektívne reagovať, minimalizovať straty a zachovať kontrolu nad majetkom. V rozhovore sa podrobne venujú aj fungovaniu nadačných fondov, holdingových štruktúr či fiduciárnych služieb, ktoré sú v západných krajinách bežnou súčasťou správy rodinného majetku, no na Slovensku zatiaľ len postupne získavajú pozornosť.
Z praxe HAVEL & PARTNERS vyplýva, že väčšina slovenského majetku – až 80 až 90 percent – zostáva viazaná na Slovensko. Podnikatelia často nemajú dostatočne diverzifikované vlastnícke štruktúry a chýbajú im právne nástroje, ktoré by ich majetok chránili pred neočakávanými udalosťami. Typickými problémami sú zdĺhavé dedičské konania, ktoré paralyzujú fungovanie rodinných firiem, či spory medzi potomkami, ktoré môžu viesť až k rozpadu spoločností vybudovaných generáciami.
V podcaste sa preto dozviete, ako možno týmto rizikám predísť prostredníctvom moderných právnych riešení – od zriadenia nadačných a zvereneckých fondov, cez holdingové štruktúry a rodinné ústavy, až po fiduciárne systémy správy majetku. Diskusia ukazuje, ako môže mať správne nastavený systém ochrany zásadný vplyv na kontinuitu rodinného biznisu, stabilitu investícií a dlhodobú prosperitu celej rodiny.
Česká republika sa stáva čoraz častejším cieľom slovenských podnikateľov, ktorí hľadajú právnu istotu, flexibilitu a možnosti, ktoré slovenský systém zatiaľ neponúka. HAVEL & PARTNERS v spolupráci s ONE FAMILY OFFICE klientom pomáha vytvárať štruktúry, ktoré reflektujú ich potreby, hodnoty aj dlhodobé ciele – vrátane únikových plánov pripravených aktivovať do niekoľkých dní.
Vypočujte si celý podcast „Ochranný štít pre vaše bohatstvo a investície“ a zistite, ako si vybudovať právne pevné základy pre svoju budúcnosť aj budúcnosť vašich detí.
Zdroj: Trend
Autor: Jaroslav Havel
Úspech v biznise nie je nikdy náhoda. Vzniká tam, kde sa stretáva odvaha s pokorou, vízia s každodennou disciplínou a ambície s ochotou učiť sa.
V dnešnom svete, ktorý sa mení rýchlejšie ako kedykoľvek predtým, nie je možné spoliehať sa na to, čo fungovalo včera. Dlhodobý úspech prinášajú len tí, ktorí dokážu neustále rásť, rozvíjať sa a premýšľať v širších súvislostiach. Odvahu meniť sa vidím aj v príbehoch tohtoročných nominovaných na cenu TREND Manažér roka. Každý z nich reprezentuje inú cestu, ale všetkých spája túžba po zlepšovaní, odvaha inovovať a schopnosť rozširovať hranice pôsobenia.
Inšpiráciou je pre mňa príbeh Jozefa Kleina, generálneho riaditeľa Asseco Central Europe. Pod jeho vedením sa firma z regionálneho hráča vypracovala na medzinárodnú technologickú skupinu. Investuje do vývoja, lebo vie, že budúcnosť je v inováciách. Podobne premýšľame aj my v Havel & Partners a One Family Office. Inovácie sú nielen o technológiách, ale o myslení. O schopnosti spochybňovať zabehnuté poriadky a hľadať nové cesty, ako byť klientom a spoločnosti prospešnejší. Asseco pritom zostáva verné svojim koreňom a navyše sa rozvíja do nových oblastí. Aj ďalší nominovaní – Kathrin Noll, Ľubomír Švec, Dana Tschegg alebo Peter Zálešák – dokazujú, že úspech má mnoho tvárí, ale vždy rovnaký základ. Aj oni, podobne ako my v Havel & Partners, vedia, že rast je nekončiaci proces.
Keď sme pred takmer 25 rokmi zakladali advokátsku kanceláriu, chceli sme robiť veľkú advokáciu podľa vzoru medzinárodných právnických firiem. Našou víziou bolo vytvoriť firmu, ktorá ponúka komplexné špičkové právne služby na medzinárodnej úrovni. Tento cieľ sme s Havel & Partners dávno prerástli. Dnes sme všestrannou poradenskou skupinou s 350 právnikmi, daňovými i patentovými odborníkmi a ďalšími poradcami, ktorí pomáhajú štyrom tisíckam klientov a podporujú ich v ceste za úspechom. Spájame právnu precíznosť s ekonomickým myslením a biznisovým prístupom. Naši odborníci sa nešpecializujú len na oblasť práva, ale aj na konkrétne odvetvia. Vďaka tomu dokážeme rozumieť klientom do hĺbky – ich motiváciám, stratégiám i rizikám. Naším cieľom je rásť s klientmi, pomáhať im budovať hodnotu a chrániť to, čo má pre nich skutočný význam. Preto sme postupne rozšírili naše služby aj mimo právnej oblasti – do daňového, patentového, finančného, HR či marketingového poradenstva, ochrany majetku či súťažného poradenstva. Prepájanie odborov a komplexný pohľad na podnikanie sú budúcnosť moderného poradenstva. Každý deň prináša novú príležitosť niečo zlepšiť, naučiť sa, urobiť inak a za všetkými úspechmi stoja ľudia. Tímy, ktoré spolupracujú, podporujú sa a zdieľajú spoločnú energiu. Práve tá rozhoduje, či firma prekoná ďalšiu métu.
Úspech sa nemeria len obratom alebo trhovou hodnotou. Meria sa tým, či dokážeme inšpirovať ostatných, či vytvárame prostredie, kde ľudia rastú a kde má práca zmysel. Verím, že výročná cena TREND Manažér roka nie je len súťažou, ale aj oslavou leadershipu, ktorý ženie odvetvia dopredu. Keď sa obzriem za našou cestou, vidím, že na vrchol nás dostala a drží nás tam schopnosť sa neustále učiť a nestratiť chuť posúvať sa ďalej. Z pôvodnej skupiny právnikov, ktorí chceli robiť advokáciu inak, sme sa stali poradenskou skupinou s medzinárodným dosahom, ktorá prepája právo, ekonomiku, biznis i ľudské vzťahy. Chceme byť pre našich klientov najlepším partnerom, ktorý im pomáha rásť. Dnešný leadership je tak o odvahe robiť rozhodnutia, o zodpovednosti voči tímu i spoločnosti, o schopnosti vnímať zmenu ako príležitosť, nie hrozbu. Každý deň môžeme urobiť malý krok vpred – v tom, ako premýšľame, ako vedieme ľudí, ako počúvame klientov. Pretože naozajstný úspech nie je o tom byť prvý. Je o tom byť každý deň o krok lepší.
